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[進(jìn)入汶川地震專題]
我們很高興看到商業(yè)銀行社會責(zé)任感在顯著增強(qiáng)，但客觀分析一下相關(guān)行為和措施對銀行利潤率的影響也是必要的，尤其需要警惕抗震救災(zāi)過程中銀行的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)或許將上升。鑒于當(dāng)前國內(nèi)外形勢已發(fā)生顯著變化，宏觀調(diào)控應(yīng)考慮新情況、新問題，要有創(chuàng)新舉措，才能打開新局面。
一些機(jī)構(gòu)和學(xué)者曾經(jīng)以為四川大地震對我國銀行業(yè)的影響很小，有的甚至得出我國銀行業(yè)震災(zāi)損失微弱的結(jié)論。但是，隨著災(zāi)情的逐步深入披露，震災(zāi)對商業(yè)銀行的影響可能比初期估計(jì)的嚴(yán)重。
在這次地震中，五大國有商業(yè)銀行都出現(xiàn)了人員傷亡，受災(zāi)地區(qū)的銀行員工成本將有所提高，而地震對營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的建筑、設(shè)備等財(cái)產(chǎn)造成了嚴(yán)重?fù)p壞，給各家主要商業(yè)銀行及農(nóng)村信用社帶來了不同程度的資產(chǎn)損失，因此，銀行新增費(fèi)用將上升。
更大的沖擊是災(zāi)區(qū)銀行的新增不良貸款驟然上升。地震給銀行帶來的新增不良資產(chǎn)大致可以分為三類：一是對公信貸資產(chǎn)，借款人在地震中直接或間接遭受巨大損失，持續(xù)經(jīng)營能力和還款能力基本喪失或受到較大影響，預(yù)計(jì)在保險(xiǎn)補(bǔ)償和追償擔(dān)保后,銀行貸款可能全部或部分無法收回；二是對私信貸資產(chǎn)，即個(gè)人貸款業(yè)務(wù)方面，指因借款人死亡、重傷、下落不明，或因用貸款購置的房產(chǎn)、車輛和其他資產(chǎn)遭到損毀，預(yù)計(jì)在保險(xiǎn)補(bǔ)償和追償擔(dān)保后,銀行貸款可能全部或部分無法收回；三是非信貸不良資產(chǎn)，指銀行名下的抵債資產(chǎn)在地震中損壞的，或投資企業(yè)、債務(wù)企業(yè)在地震中遭受巨大損失，預(yù)計(jì)在保險(xiǎn)補(bǔ)償和追償擔(dān)保后,銀行資產(chǎn)可能全部或部分無法收回的。需要指出的是，由于國內(nèi)相關(guān)險(xiǎn)種的不完善，本次受災(zāi)的許多群眾和企業(yè)在蒙受巨大損失的同時(shí)很可能得不到相應(yīng)保險(xiǎn)賠償，其償債能力將受重大影響，上述銀行受影響的資產(chǎn)也將得不到保險(xiǎn)補(bǔ)償。例如，在銀行的要求下，國內(nèi)房貸險(xiǎn)的普及率接近100%，但是房貸險(xiǎn)是不保地震的，若要保地震則需專門投保收費(fèi)較高的地震附加險(xiǎn)，現(xiàn)實(shí)情況是投保地震附加險(xiǎn)的人幾乎為零。
中國銀監(jiān)會5
月23
日就銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)做好汶川大地震造成的呆賬貸款核銷工作發(fā)出緊急通知，要求各銀行“及時(shí)足額提取有關(guān)損失準(zhǔn)備”并“及時(shí)核銷本次地震災(zāi)害造成的呆賬”，這意味著受災(zāi)借款人的債務(wù)很難得到直接免除，銀行很可能需要獨(dú)立承擔(dān)地震所帶來的貸款損失，而對不良貸款的核銷是要用銀行的利潤沖抵的。
根據(jù)受災(zāi)地區(qū)前兩年各銀行貸款市場份額，近日國內(nèi)某知名券商研究機(jī)構(gòu)估算分析后認(rèn)為，如果用于相關(guān)貸款損失核銷的撥備全部在今年計(jì)提，則會影響上市銀行今年凈利潤3%左右，明顯高于在此之前相關(guān)報(bào)道分析估算的比率。筆者認(rèn)為，如果考慮到重災(zāi)區(qū)是較偏遠(yuǎn)的郊縣地區(qū)，上市銀行在重災(zāi)區(qū)的網(wǎng)點(diǎn)相對較少，受影響最嚴(yán)重的是在受災(zāi)地區(qū)貸款占比最高的農(nóng)業(yè)銀行和農(nóng)村信用社，則震災(zāi)對我國銀行業(yè)今年凈利潤率的影響可能會顯著高于3%。
地震發(fā)生后，我國各商業(yè)銀行紛紛慷慨解囊，獻(xiàn)出愛心；與此同時(shí)，他們采取了一些特殊措施救災(zāi)，加大災(zāi)后信貸重建支持的力度。我們很高興看到商業(yè)銀行的社會責(zé)任感在顯著增強(qiáng)，但是客觀分析一下相關(guān)行為和措施對銀行利潤率的影響也是必要的。
需要警惕的是，抗震救災(zāi)過程中銀行的相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)或許將上升。銀行規(guī)定不能按時(shí)償還的貸款不罰息、不作不良記錄，就可能出現(xiàn)借款人在貸款到期時(shí)故意不還的道德風(fēng)險(xiǎn)。也不排除個(gè)別借款人利用這次震災(zāi)惡意逃廢債。尤其需要關(guān)注的是，在行政干預(yù)和
“政績工程”思維的影響下，抗震救災(zāi)貸款的潛在風(fēng)險(xiǎn)。統(tǒng)計(jì)顯示，截至6月6日上午，各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)已向四川受災(zāi)地區(qū)發(fā)放抗震救災(zāi)及災(zāi)后重建貸款243.83億元。開辦“特別通道”有利于保證資金暢通、提高審批效率從而支持災(zāi)后重建，但是短時(shí)間內(nèi)對一個(gè)經(jīng)濟(jì)受到重創(chuàng)的地區(qū)集中投放如此多的貸款，其相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)是否都經(jīng)過了認(rèn)真審核？受災(zāi)企業(yè)在將來還款期滿時(shí)是否具有還貸能力？等等，這類問題如果處理不當(dāng)，則銀行的不良貸款率將上升。
當(dāng)然，災(zāi)后出現(xiàn)的大規(guī)模重建給銀行提供了有利的投資機(jī)會，如果相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制得好，銀行將會從中受益。但是保護(hù)存款人和銀行股東的利益、防控相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)也同樣重要。
與去年相比，商業(yè)銀行今年的經(jīng)營環(huán)境發(fā)生的最重要變化就是貨幣政策由“適度從緊”轉(zhuǎn)變成“從緊”，這對抑制物價(jià)過快上漲發(fā)揮了一定的積極作用，但對銀行業(yè)發(fā)展也帶來了挑戰(zhàn):
一是在當(dāng)前外部風(fēng)險(xiǎn)上升和國內(nèi)從緊的貨幣政策背景下，如果我國經(jīng)濟(jì)增長顯著放緩，銀行貸款快速增長的潛在風(fēng)險(xiǎn)將逐漸顯現(xiàn)，不良貸款規(guī)模將抬頭。這一擔(dān)憂目前在房地產(chǎn)和出口行業(yè)正逐漸成為現(xiàn)實(shí)。二是人民幣加速升值、國際金融市場動(dòng)蕩使我國商業(yè)銀行面臨的匯率風(fēng)險(xiǎn)增大。三是資本市場的大幅波動(dòng)給銀行中間業(yè)務(wù)的發(fā)展帶來了困難，在市場經(jīng)濟(jì)條件下，信貸總量調(diào)控將對零售和中小企業(yè)貸款產(chǎn)生擠出效應(yīng)，商業(yè)銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型受到明顯制約。
尤其需要格外警惕的是，在從緊貨幣政策條件下，銀行系統(tǒng)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)明顯增大。今年以來，原本是一味“猛藥”的法定存款準(zhǔn)備金比率頻繁上調(diào)，銀行存貸比逐步攀升，一些中小銀行已在靠同業(yè)存放、拆借來發(fā)放貸款和滿足其他日常的流動(dòng)性需求。更為嚴(yán)重的是，目前已有六家股份制銀行的存貸比超過了75%的監(jiān)管紅線。本月存款準(zhǔn)備金率再次提高一個(gè)百分點(diǎn)后，商業(yè)銀行的流動(dòng)性管理將更為嚴(yán)峻。
綜上所述，商業(yè)銀行消化震災(zāi)不利影響的能力無疑要大打折扣。鑒于當(dāng)前國內(nèi)外形勢已發(fā)生顯著變化，宏觀調(diào)控應(yīng)考慮新情況、新問題，調(diào)控政策和措施一定要靈活、適度，要有創(chuàng)新舉措，才能打開新局面。 |