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國泰君安證券日前赴公司調(diào)研，給予“買入”投資評級。其發(fā)布的報告稱：
根據(jù)《中國鐵路中長期發(fā)展規(guī)劃》，到2020年，中國將建立省會城市及大中城市間的快速客運通道，“四縱四橫”鐵路快速客運通道及四個城際快速客運系統(tǒng)。建設(shè)客運專線1.2萬公里以上，客車速度目標(biāo)值達(dá)到每小時200公里以上。規(guī)劃建設(shè)中的70多條高鐵線路目前只運行了11條，之后還有更廣闊的發(fā)展空間。公司產(chǎn)品體系完善，擁有國內(nèi)最先進(jìn)的熱軋H型鋼生產(chǎn)線，H型鋼產(chǎn)品通過歐盟CF標(biāo)志認(rèn)證審核。火車車輪是中國名牌產(chǎn)品，也是全球最大的火車車輪生產(chǎn)商。長期以來中國高鐵和動車輪一直依賴進(jìn)口，公司的動車車輪已經(jīng)成功實現(xiàn)重裝載試運行，并獲得良好檢驗結(jié)果，正等待鐵道部認(rèn)證，預(yù)計2011年可批量生產(chǎn)，產(chǎn)能24萬噸。
繼收購合肥鋼鐵廠之后，2010年9月，在鋼鐵產(chǎn)業(yè)整合的大趨勢下，公司又投資重組了安徽長江鋼鐵股份有限公司。長江鋼鐵公司的主要產(chǎn)品是線材與螺紋鋼等建筑用材，已獲得政府批準(zhǔn)將產(chǎn)能擴張至300萬噸。從此，公司已逐步鞏固了其在中部地區(qū)的龍頭地位，日益成為區(qū)域性重點鋼鐵企業(yè)。
按2011年的盈利預(yù)測，目前的估值水平仍偏低，預(yù)計公司今明兩年EPS分別為0.26、0.38元。隨著可預(yù)見的產(chǎn)銷量增長及市場整體估值水平的提高，給予區(qū)域龍頭10%的估值溢價，給予公司股價17倍PE、2011至2012年4.5元、5.2元的目標(biāo)價。
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